注1：宁德国泰华荣新材料有限公司、张家港市国泰华荣化工新材料有限公司及江苏国泰超威新材料有限公司为江苏国泰国际集团股份有限公司控制的公司，此处江苏国泰国际集团股份有限公司为以上公司的合并口径。

　　注2：惠州市宙邦化工有限公司、南通新宙邦电子材料有限公司、诺莱特电池材料（苏州）有限公司和荆门新宙邦新材料有限公司为深圳新宙邦科技股份有限公司控制的公司，此处新宙邦为深圳新宙邦科技股份有限公司及其上述子公司的合并口径。

　　公司向上述客户主要销售六氟磷酸锂和小家电，交易价格为基于市场价格基础上协商定价。报告期内，公司前五大客户销售金额占营业收入分别为45.34%、40.30%、72.05%和84.03%，2021年度及2022年1-6月的客户集中度较高。

　　公司自2021年开始，客户集中度逐渐提升，且保持较高水平，主要系客户群体集中度较高的六氟磷酸锂产品收入占比不断提升所致。六氟磷酸锂产品对应的客户集中度较高符合行业惯例，公司不存在对主要客户的重大依赖。具体分析如下：

　　公司下游为电解液行业，电解液下游动力电池行业属于资本和技术密集型行业，壁垒较高。动力电池厂商出于对质量和供应量的稳定性考虑，更倾向和大企业合作，因此电解液行业集中度越来越高。根据鑫椤锂电数据，2021年全国电解液行业CR3（行业前三名）占比约为67.10%，同比提升5.50个百分点，CR5（行业前五名）占比约为78.20%，同比提升0.60个百分点，市场份额呈现进一步向头部企业集中趋势。作为六氟磷酸锂行业内为数不多的头部企业之一，公司产品质量优异、供货及时，受到下游电解液生产企业的认可，新宙邦、江苏国泰、比亚迪等多家电解液龙头生产企业将公司作为六氟磷酸锂供应商。公司客户集中度较高与下游客户市场份额集中具有一致性，符合行业特性。

　　如前文所述，动力电池行业上下游产业链联系紧密，其中六氟磷酸锂等电解质锂盐行业具有投资成本高、产能扩张周期长、合成技术难度大的壁垒，集中度亦较高。根据EVTank数据，2021年度，全国六氟磷酸锂行业CR5占比约78.74%，与下游电解液CR5集中度相似。此外，下游客户向上游六氟磷酸锂供应商采购集中度亦较高，由公告数据可知，2021年度，瑞泰新材六氟磷酸锂采购总额为18.53亿元，其中向前两大供应商天际股份及多氟多合计采购金额15.32亿元，占比82.68%；新宙邦六氟磷酸锂采购总额为20.13亿元，其中向包括天际股份、多氟多及延安必康等前四大供应商采购金额合计16.08亿元，占比79.90%；珠海赛纬六氟磷酸锂采购总额5.37亿元，其中向天际股份、多氟多、宏源药业等前三大供应商合计采购金额3.79亿元，占比70.45%。

　　由于同行业可比上市公司主营业务中非六氟磷酸锂业务占比较高，该部分可比上市公司的前五大客户大部分为非六氟磷酸锂客户，且同行业可比上市公司未披露其向前五大客户销售产品的具体类型。因此，无法直接获知同行业可比上市公司六氟磷酸锂业务的客户集中度情况。

　　目前同行业可比公司中可以获取六氟磷酸锂业务客户集中度情况的仅有宏源药业，其披露的2021年六氟磷酸锂前二大客户收入占其六氟磷酸锂收入的比例为72.19%，高于天际股份六氟磷酸锂前二大客户收入占六氟磷酸锂业务收入的比例68.63%。可见，宏源药业六氟磷酸锂业务收入的客户集中度同样较高。

　　因此，单独从六氟磷酸锂业务来看，虽无法直接与其他可比上市公司的客户集中度进行对比，但由宏源药业的六氟磷酸锂业务客户集中度来看，基本与发行人相符合。

　　报告期内，公司对第一大客户销售收入占比分别为26.78%、16.39%、44.34%和47.18%，不存在对单个客户的销售收入超过营业收入50%以上的情况。

　　公司前五大客户销售收入占比较高主要系下游动力电池及电解液行业市场相对集中以及公司自身战略选择所致。公司凭借自身在产品质量、技术等方面的优势，与下游客户保持稳定的长期合作关系，且在行业价格高企的情况下愿意以相对优惠的价格让利予客户，有利于下游客户的成本管理，与客户属于互惠互利的稳定合作关系。

　　此外，公司积极拓展国内外其他电解液生产企业和新能源汽车生产企业，目前已与下游优质客户中化蓝天、昆仑化学等建立了合作关系，以进一步分散客户集中的风险。

　　公司主要客户包括江苏国泰、新宙邦、比亚迪等知名电解液企业。报告期内，公司前五大客户的销售收入占当期公司营业收入的比例分别为45.34%、40.30%、72.05%和84.03%，2021年度及2022年1-6月的客户集中度较高。如果公司主要客户需求下降、公司与主要客户的合作出现不利变化、新客户拓展不如预期、市场竞争加剧、产品更新换代或者宏观经济波动导致主要客户减少对公司产品的采购，同时其他客户未增加其对公司产品的采购，将可能给公司的业务经营及财务状况产生不利影响。”

　　二、公司前五大客户开发方式及合作历史，是否存在长期的业务合作协议或特殊利益安排或关联关系，是否存在随时被取代风险

　　上海凯路化工有限公司为发行人原股东新昊投资持股10.1523%的股东黄海芳任职监事、黄海芳的配偶杨斌控制的其他企业。出于谨慎性原则，报告期内2019年度和2020年度，发行人将其认定为关联方。黄海芳持有新昊投资10.1523%的股权，其本人间接持有发行人的股权比例未超过5%，则黄海芳及其配偶控制的上海凯路化工有限公司不属于《深圳证券交易所股票上市规则》规定的关联方。发行人在2021年度报告中不再将上海凯路化工有限公司认定为公司的关联方。除此之外，报告期内，公司与其他主要客户不存在特殊利益安排或关联关系。

　　报告期内，公司前五大客户相对稳定，且合作时间基本在5年以上。通过多年的紧密合作，公司在研发实力、产品质量、交付时效和售后服务等方面得到了客户的认可，公司与客户之间已建立起长期稳定的合作关系和信任基础。

　　六氟磷酸锂等电解质锂盐行业具有投资成本高、产能扩张周期长、合成技术难度大等壁垒，行业集中度较高。下游电解液企业为了保证原材料的及时供应，保持产品较高且稳定的品质，会优先选择可以长期、稳定合作的行业内头部企业。此行业特点决定了公司与客户之间的合作具有稳定性。

　　报告期内，公司六氟磷酸锂产能和产量增长较快，目前已成为我国规模最大的六氟磷酸锂生产企业之一，同时，在六氟磷酸锂领域的市场占有率也得到稳步提升。凭借自身较强的技术研发和生产优势，发行人不断提升六氟磷酸锂产品品质，使得公司产品的市场竞争力不断增强，进而巩固了与客户合作的稳定性和持续性。

　　综上所述，公司与前五大客户已建立长期稳定的合作关系，后续合作具备持续性，不存在随时被取代的风险。

　　三、对前五大供应商的采购产品、采购成本及其占比等情况，供应商集中度较高是否属于行业惯例，是否存在对主要供应商的重大依赖

　　注1：新余赣锋锂业有限公司、宜春赣锋锂业有限公司及江西赣锋循环科技有限公司为江西赣锋锂业股份有限公司控制的公司，此处江西赣锋锂业股份有限公司为以上公司的合并口径。

　　注2：百杰瑞（荆门）新材料有限公司及湖北百杰瑞新材料股份有限公司为同一集团控制的公司，此处百杰瑞（荆门）新材料有限公司为以上公司的合并口径。

　　报告期内，发行人与前五大供应商合作关系较稳定，发行人不存在向单个供应商的采购比例超过采购总额50%或严重依赖少数供应商的情况。报告期内，公司与主要供应商不存在特殊利益安排或关联关系。

　　报告期内，公司向前五大供应商采购金额占当期采购总额的比例分别为28.49%、28.60%、49.37%及67.61%，2021年、2022年1-6月供应商集中度较高且逐渐提升，主要系六氟磷酸锂产品收入不断提升、相应的原材料采购总额逐渐提升所致。六氟磷酸锂产品对应的供应商集中度较高符合行业惯例，公司不存在对主要供应商的重大依赖。具体分析如下：

　　报告期内，公司锂电材料业务采购主要原材料为电池级氟化锂、五氯化磷等，其中电池级氟化锂采购金额占比最大。东鹏新材、赣锋锂业、百杰瑞等为国内主要的氟化锂生产企业，市场集中度较高。截至2022年6月30日，东鹏新材拥有6,000吨/年电池级氟化锂产能；赣锋锂业拥有1,500吨/年电池级氟化锂产能。选择上游头部企业作为发行人的供应商，有利于保障公司原材料的稳定供应。

　　公司的主要产品对原材料品质有着较高要求，东鹏新材、赣锋锂业、百杰瑞等作为国内电池级氟化锂的代表性生产企业，其产品品质能够满足公司的生产需要。与主要供应商形成长期稳定合作关系能够保证公司原材料品质的一贯稳定性。

　　报告期内，公司的供应商主要为东鹏新材、赣锋锂业、百杰瑞等上业的头部代表性企业，并已保持多年的长期稳定合作关系，双方的稳定合作确保了公司的优良产品品质与稳定原料供应。

　　如前所述，公司所属六氟磷酸锂行业的上业集中度较高，公司根据市场化选择进行采购，符合商业逻辑。同时，大规模的集中采购获得的优惠一定程度上提升了公司的盈利能力。

　　动力电池行业已高度市场化，市场报价较为透明，即使在极端情况中断合作，公司的原材料供应仍然存在一定的备选方案，除了几家头部企业外，公司同样向中型供应商进行采购，不存在对主要供应商重大依赖的情形。

　　四、公司前五大供应商开发方式及合作历史，是否存在长期的业务合作协议或特殊利益安排或关联关系，是否存在随时被断供风险

　　发行人与报告期内的前五大供应商的合作时间较长，通过多年的良好合作，上游供应商与公司形成了互惠互利的良性循环，与发行人建立了长期稳定的合作关系。公司与上游供应商的合作过程中，始终保持良好的商业信用，未发生重大纠纷。公司与主要供应商持续交易，合作延续性较强。

　　1、查阅发行人销售收入明细表、采购明细和定期报告，复核发行人报告期内前五大客户的销售产品、销售收入及其占比等情况，前五大供应商的采购产品、采购成本及其占比等情况；

　　3、查阅发行人与报告期内前五大客户签订的销售合同、前五大供应商签订的采购合同，并对主要客户、供应商进行走访，了解双方合作情况；

　　4、通过查询公开信息核实报告期内前五大客户、前五大供应商与发行人是否存在关联关系，取得主要客户、供应商出具的关于关联关系情况的说明。

　　2、发行人与主要前五大客户已建立长期稳定的合作关系，后续合作具备持续性，不存在随时被取代的风险；发行人与前五大客户之间的合作形式主要是在年度采购协议或长期合作协议基础上，以订单方式具体执行；除因出于谨慎性原则将上海凯路化工有限公司认定为发行人2019及2020年度的关联方外，发行人与其他前五大客户不存在特殊利益安排，亦不存在关联关系；

　　4、发行人与前五大供应商合作稳定，具有可持续性，公司不存在随时被断供的风险；发行人与前五大供应商之间的合作主要以日常采购合同进行；发行人与前五大供应商之间不存在特殊利益安排，亦不存在关联关系。

　　问题7、请申请人补充说明：（1）在报告期内是否具有房地产开发资质；（2）是否存在房地产开发项目；（3）是否具有房地产业务收入；（4）经营范围是否包含房地产开发；（5）募集资金是否投向房地产开发项目。

　　报告期内，发行人的主营业务为锂电材料和小家电产品业务，公司及其控股子公司均未从事房地产开发业务，不具有房地产开发资质。

　　报告期内，发行人的主营业务为锂电材料和小家电产品业务，发行人及其控股子公司的经营范围、主营业务均不包括房地产开发业。